投資主のみなさまへ
-
大和ハウスリート投資法人
執行役員
-
大和ハウス･アセットマネジメント株式会社
代表取締役社長
投資主の皆様には、平素より格別のご高配を賜りまして、厚く御礼申し上げます。
さて、本投資法人の第35期（2023年8月期）の決算及び運用状況につきまして、ご報告いたします。
本投資法人は、2023年3月にホテル1物件（取得価格約31億円）を取得しました。また、居住施設1物件（譲渡価格約10億円）を譲渡し、譲渡益約3億円を計上しました。この結果、当期末のポートフォリオは、230物件・資産規模8,975億円（取得価格合計）となりました。また、当期末の稼働率は99.6％となりました。なお、翌期となる2023年9月にホテル1物件（取得価格約51億円）、10月に物流施設1物件（取得価格約31億円）を取得しました。
日本経済は、新型コロナウイルス感染症拡大による行動制限が緩和されたことにより、経済活動の正常化が進みつつあります。一方、日本銀行の金融緩和政策変更による金利上昇リスク、世界の中央銀行による利上げ、海外景気の下振れによる景気後退リスク、中国における不動産市場の停滞、資源価格の高騰等、今後の経済活動に与える影響を注視する必要があると考えられます。
本投資法人は引き続き、スポンサーである大和ハウスグループの総合力と不動産開発のノウハウを最大限に活用することにより、中長期にわたる安定した収益の確保と資産の着実な成長を通じて、投資主価値の継続的な向上を目指してまいります。
投資主の皆様におかれましては、今後とも変わらぬご支援を賜りますよう、よろしくお願い申し上げます。
決算ハイライト
分配金
-
1口当たり分配金（注1）
- 第35期
-
5,643 円
（2023年3月1日～2023年8月31日）
※分配金支払開始 2023年11月13日 -
1口当たり予想分配金（注2）
- 第36期
-
5,650 円
（2023年9月1日～2024年2月29日）
- 第37期
-
5,650 円
（2024年3月1日～2024年8月31日）
- 2023年8月期の1口当たり分配金には、利益超過分配として802円（そのうち出資の払戻はありません）を含んでいます。
- 1口当たり予想分配金は、2023年10月18日現在における予想であり、実際の1口当たり分配金は変動する可能性があります。また、本予想は分配金の額を保証するものではありません。
なお、1口当たり分配金には利益超過分配を含んでおり、2024年2月期には854円（そのうち出資の払戻は45円）、2024年8月期には846円（そのうち出資の払戻は32円）を見込んでいます。
1口当たり分配金の推移
画像は拡大できます
運用状況
| 2023年2月期 | 2023年8月期 | |
|---|---|---|
| 営業収益 | 29,489百万円 | 29,920百万円 |
| 営業利益 | 12,740百万円 | 12,914百万円 |
| 当期純利益 | 11,123百万円 | 11,224百万円 |
-
- 資産規模
（取得価格ベース） -
8,975 億円
- 資産規模
-
- 期末稼働率
-
99.6 ％
-
- LTV
（のれんを除く） -
44.9 ％
- LTV
-
- 格付
-
JCR : AA （安定的）R&I : AA- （安定的）
成長への取り組み
強固なスポンサーサポートの継続（新規取得物件）
- 大和ハウスグループのパイプラインからMIMARU東京 八丁堀・Dプロジェクト門真Ⅰを取得
- 取得価格は、鑑定評価額からのディスカウントが過去案件と比較して大きな水準
MIMARU東京 八丁堀
| 所在地 | 東京都中央区 |
|---|---|
| 建築時期 | 2019年2月27日 |
| 取得価格 | 5,114百万円 |
| 鑑定評価額 | 5,480百万円 |
| 取得日 | 2023年9月1日 |
| NOI利回り | 4.0％ |
| 償却後NOI利回り | 3.4％ |
| 土地／建物 | 所有権 |
| 賃借人 | 株式会社コスモスイニシア |
Dプロジェクト門真Ⅰ
| 所在地 | 大阪府門真市 |
|---|---|
| 建築時期 | 2019年2月15日 |
| 取得価格 | 3,120百万円 |
| 鑑定評価額 | 3,450百万円 |
| 取得日 | 2023年10月2日 |
| NOI利回り | 6.4％ |
| 償却後NOI利回り | 3.5％ |
| 土地／建物 | 定期借地権及び定期転借地権／所有権 |
| 賃借人 | 株式会社𠮷野家ホールディングス |
- 本投資法人の合併（2016年9月）後から2023年8月期までに、大和ハウスグループのパイプラインから取得した物件の合計数値です。
大和ハウスによる売出しの概要（2023年9月）
- 大和ハウスは、中期経営計画に掲げる資本効率向上を目指すプロセスにおいて、本投資法人の投資口の一部を売却
- 併せて、売出し後の保有投資口の継続保有方針と、スポンサーサポートが不変である旨を表明
売出しの概要
| 売出人 | 大和ハウス工業株式会社 |
|---|---|
| オファリング形態 | 売出し（旧臨時報告書方式） |
| 売出し決議日 | 2023年8月31日 |
| 受渡日 | 2023年9月14日 |
| 募集地域 | 国内市場及びユーロ市場（Regulation S） |
| 売出価額の総額 | 約256億円 |
| 売出投資口数 | 100,000口（オーバーアロットメント 5,000口を含む） |
| 売出し後の 大和ハウスの保有投資口数 |
91,200口 ロックアップ期間：1年間 保有比率：3.9％ |
大和ハウス（スポンサー）による投資口売却の経緯・背景と今後の方針
経緯・背景
- 大和ハウスは2022年5月公表の「第7次中期経営計画」で掲げている、持続的な成長を実現する収益モデルの進化を目的とする資本効率向上のため、本投資法人の投資口の一部を売却
- 売出しによる回収資金は、大和ハウスの財務戦略・投資戦略に基づき、拡大していく不動産開発投資に充当
- 売却手法については、大和ハウスと本資産運用会社において、真摯に検討を行い、本投資法人の既存投資主をはじめ、幅広い投資家への公平な投資と対話の機会を重視し、売出しを選択
今後の方針
- 売出し後に、大和ハウスが保有する本投資法人の投資口合計91,200口については、追加売却は予定せず、継続保有
- 売出し後も優先的売買交渉権の付与等の本投資法人に対する多様なサポートは不変
- これまでと同様に本投資法人は、スポンサーサポートを活用しながら、持続的な投資主価値の向上を目指す
ポートフォリオ
ハイライト
サマリー
-
- 物件数
-
232 物件
-
- 資産規模
（取得価格ベース） -
9,057 億円
- 資産規模
-
- 物流施設
- 67 物件 4,732 億円
-
- 居住施設
- 129 物件 2,403 億円
-
- 商業施設
- 23 物件 1,232 億円
-
- ホテル
- 7 物件 273 億円
-
- その他資産
- 6 物件 416 億円
用途別
地域別
築年数別
資産規模（取得価格ベース）と期末稼働率の推移
画像は拡大できます
ESGへの取り組み
ESGの取り組み推進による
外部評価の向上
GRESBリアルエステイト評価・
GRESB開示評価
- 2023年のGRESBリアルエステイト評価において、2年連続で最高位の「5スター」を取得
- 「グローバル・セクターリーダー」に初めて選出（上場・総合型セクター 世界1位の総合スコア）
- GRESB開示評価においては、5年連続で5 段階のうち最上位の「A」の評価を取得
GRESBリアルエステイト評価の推移
画像は拡大できます
環境に関する
取り組み
環境認証の取得推進
- 20 物件
- ★★★★★ 7 物件
- ★★★★★ 6 物件
- ★★★★★ 7 物件
- 38 物件
- Sランク 21 物件
- Aランク 16 物件
- B+ランク 1 物件
- 56 物件
- ★★★★★ 14 物件
- ★★★★★ 10 物件
- ★★★★★ 9 物件
- ★★★★★ 16 物件
- ★★★★★ 7 物件
- 8 物件
- 『ZEB』 1 物件
- ZEB Ready 7 物件
- 1 物件
- 標準認証 1 物件
- 1 物件
- A 1 物件
- 1 物件
- 1 物件
社会に関する取り組み
社会貢献に向けた取り組み
東京都青梅市と「災害時等における駐車場提供協力に関する協定」締結（フォレオ青梅今井）
- 青梅市の区域内における災害時等（線状降水帯、台風その他の豪雨が発生した場合、または発生するおそれがある場合）に、地域住民等の車両の緊急避難先として、本物件の駐車場の一部（約70台分）を地域住民等に無償で開放
- 「青梅市防災マップ」においても、本物件は、風水害時の浸水予想区域外であることから、緊急避難先に適しており、風水害等対策について自治体と連携することで、地域に貢献することを目指すもの
本資産運用会社 代表取締役社長 土田耕一
投資主インフォメーション
投資主の構成
- 括弧内の比率は、小数第2位を四捨五入して記載しています。
資産運用会社の概要
| 名称 | 大和ハウス・アセットマネジメント株式会社 |
|---|---|
| 所在地 | 〒100-0014 東京都千代田区永田町二丁目4番8号 ニッセイ永田町ビル7階 |
| 設立 | 2004年9月1日 |
| 資本金 | 3億円 |
| 株主 | 大和ハウス工業株式会社 100％ |
投資主メモ
| 決算期日 | 毎年2月末日・8月末日 |
|---|---|
| 分配金支払確定基準日 | 毎年2月末日・8月末日 （分配金は支払確定基準日より3ヶ月以内にお支払いいたします。） |
| 投資主総会 | 2年に1回以上開催 |
| 同議決権行使投資主確定日 | 規約第16条第1項に定める日 |
| 上場証券取引所 | 東京証券取引所（銘柄コード：8984） |
| 公告掲載新聞 | 日本経済新聞 |
| 投資主名簿等管理人 | 〒100-8233 東京都千代田区丸の内一丁目4番1号 三井住友信託銀行株式会社 |
| お問い合わせ先 |
〒168-0063 東京都杉並区和泉二丁目8番4号 三井住友信託銀行株式会社 証券代行部 TEL 0120-782-031（フリーダイヤル） 平日 午前9時～午後5時 |
住所等の変更手続きについて
住所、氏名等の変更は、お取引の証券会社等にお申し出下さい。なお、特別口座に記録されている投資口についてのお手続きは、三井住友信託銀行証券代行部へご連絡下さい。
分配金受取方法について
「分配金」は、「分配金領収証」をお近くのゆうちょ銀行及び出張所並びに郵便局（銀行代理業者）にお持ちいただくことでお受取いただけます。受取期間を過ぎた場合は、投資主名簿等管理人である三井住友信託銀行株式会社にお申し出下さい。
また、今後の分配金に関して、銀行振込のご指定の手続きをご希望の方はお取引の証券会社等へご連絡下さい。
なお、分配金は、規約の規定により支払開始の日から満3年を経過してもお受取がない場合は、以降お支払いができなくなりますので、お早めにお受取下さい。
分配金計算書について
分配金支払いの際に送付しています「分配金計算書」は、租税特別措置法の規定に基づく「支払通知書」を兼ねています。当書類は確定申告を行う際に、その資料としてご使用いただくことができます。ただし、株式数比例配分方式をご選択いただいている投資主様につきましては、源泉徴収税額の計算は証券会社等にて行われます。確定申告を行う際の添付資料につきましては、お取引の証券会社等にご確認をお願いします。なお、分配金領収証にて分配金をお受取の投資主様につきましても、「分配金計算書」を同封させていただいています。
投資口に関する「マイナンバー制度」のご案内
市区町村から通知されたマイナンバーは、投資口の税務関係のお手続きで必要となります。
投資口関係業務におけるマイナンバーの利用
法令に定められたとおり、支払調書には投資主様のマイナンバーを記載し、税務署へ提出いたします。投資主様から、お取引の証券会社等へマイナンバーをお届出いただく必要がございます。
【マイナンバーのお届出に関するお問い合わせ先】
- 証券口座にて投資口を管理されている投資主様
お取引の証券会社等までお問い合わせ下さい。 - 証券会社とのお取引がない投資主様下記フリーダイヤルまでお問い合わせ下さい。
三井住友信託銀行株式会社 証券代行部
TEL 0120-782-031
